Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «20 лучших дивидендных акций США для пассивного инвестора». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.
Рассмотрим какая доходность получается по отраслям. Так максимальные выплаты осуществляет сектор коммунальных услуг, энергетики и недвижимости. Такие сектора как IT, промышленность и сырье – большую часть полученных средств реинвестируют в производство и развитие.
Методология отбора дивидендной аристократии включает несколько требований. Компания попадает в индекс, если она:
- Повышает годовой размер выплаты дивидендов на акцию непрерывно минимум 25 лет подряд.
- Входит в состав индекса S&P 500 (крупный бизнес).
- Имеет капитализацию (Free-float) не менее 3 млрд. долларов на дату ребалансировки.
- Имеет среднедневной оборот (ADVT) не менее 5 млн. долларов в течение трёх месяцев, предшествующих дате ребалансировки.
Кроме требований к самим кандидатам, S&P следит, чтобы индекс был сбалансированным. Он должен соблюдать диверсификацию по секторам экономики и по количеству компаний. Пороговые значения звучат так:
- В индекс должно входить не менее сорока акций. Если их меньше, то применяют послабления по количеству лет роста дивидендов.
- Ограничения по отраслевой диверсификации: не более 30% на одну отрасль по классификации GICS.
Специальные дивиденды не учитываются при подсчёте размера годового дохода. То есть внеплановым разовым дивидендом нельзя сбить стаж.
Состав участников обновляют каждый год в конце января. А в течение года проводят ребалансировку в январе, апреле, июле и октябре.
Критерии акций «дивидендных аристократов»
Любая дивидендная стратегия инвестирования приносит положительные и ощутимые результаты только тогда, когда соблюдаются два основных условия инвестирования. Это длительные сроки инвестирования и регулярные и стабильные дивидендные выплаты.
Именно на соблюдение этих условий и ориентированы критерии, по которым компании попадают в список признанных «дивидендных аристократов» на американском рынке.
Итак, критерии по которым компании признаются «дивидендными аристократами»:
-
Выплачивать не менее чем один раз в год дивиденды по акциям на протяжении последних 25 лет.
-
Каждый год увеличивать сумму годовых дивидендов выплат. Не имеет значение на сколько, но чтобы каждый год был прирост суммы дивидендов.
-
Капитализация компании составляет не менее 3 млрд. долларов.
Потребительский сектор
Следующий сектор — потребительский (табачные изделия) и компания Philip Morris, выплачивающая самые высокие дивиденды среди конкурентов. Компания перестраивает свой бизнес под запросы потребителей. Приобрели популярность электронные сигареты и вэйпы.
| Тикер | Сектор | Див. доходность | P/E | ND/EBITDA |
| PM | Consumer Defensive | 5,72% | 15,12 | 1,77 |
Технологический сектор
И, конечно же, мы не могли оставить без внимания технологический сектор (Technology). В топ-5 дивидендных акций США попала компания Cisco Systems, Inc.
| Тикер | Сектор | Див. доходность | P/E | ND/EBITDA |
| CSCO | Technology | 2,65% | 20,64 | 0,11 |
Перспективы:
Cisco Systems — крупнейший производитель и поставщик сетевого оборудования для крупных холдингов и телекоммуникационных компаний. Компания производит коммутаторы, маршрутизаторы, точки доступа, серверы, телефоны, системы видеоконференций, трансиверы и многое другое.
Согласно изданию Reuters, Федеральная комиссия по связи США (FCC) заявила в сентябре об открытии программы на $1,9 млрд для возмещения расходов сельским операторам связи за демонтаж сетевого оборудования, произведенного китайскими компаниями, которые считаются угрозой национальной безопасности.
От этого может выиграть не кто иной, как Cisco. Учитывая недооцененность акции в сравнении с другими технологическими компаниями, мы видим значительный потенциал к росту котировок в случае получения Компанией двухмиллиардного финансирования со стороны FCC.
Прогноз по цене:
| Аналитики | Дата прогноза | Дата исполнения | Прогноз |
| CFRA | 29.09.2021 | 27.09.2022 | $65 (+17,48%) |
| Wells Fargo | 18.10.2021 | 08.09.2022 | $70 (+26,51%) |
| Barclays Capital | 18.11.2021 | 17.11.2022 | $61 (+10,25%) |
| Credit Suisse | 23.11.2021 | 17.11.2022 | $73 (+31,94%) |
Стоит ли вкладывать в дивидендные акции США
Акции дивидендных аристократов США не могут оставить равнодушными большинство консервативных инвесторов. Что может быть лучше, чем стабильный и предсказуемый дивидендный доход? Например, российский рынок не может похвастаться стабильностью, поскольку дивидендные политики большинства компаний привязаны к чистой прибыли или свободному денежному потоку (FCF), а это величины очень изменчивы.
В случае дивидендных акций США всё бы хорошо, но есть проблема в том, что многие из них очень сильно увеличились в размере, многие стали глобальными. То есть расти им уже некуда. А дивиденды они продолжают увеличивать и у многих бизнесов коэффициент Dividend Payout Ratio приблизились вплотную к 90-100% от чистой прибыли. Это тревожный знак, поскольку дальше увеличивать выплаты возможно только в долг.
Поэтому рядовому инвестору, покупающему дивидендные американские акции стоит рассчитывать скорее на сохранение выплат, чем на увеличение дивидендов. Также не забывайте, что на момент 2021 г. американский рынок значительно подорожал по капитализации и занимает рекордное место относительно всего мира. Это довольно тревожный знак на то, что в скорее маятник может качнутся в сторону отстающих рынков.
Лучшие дивиденды американских компаний
Здесь такая же ситуация: о предстоящих дивидендах информация регулярно обновляются. Информацию о предстоящих дивидендах и дивидендной доходности вы можете найти на странице дивидендов американских компаний в 2019 году. Также стоит заметить, что американские компании выплачивают ежеквартальные дивиденды. Поэтому на указанную доходность стоит рассчитывать в том случае, если вы держали акции целый год. В 2018 году самые выгодные компании с точки зрения дивидендного инвестора выглядели следующим образом:
| Компания | Тикер | Доходность |
|---|---|---|
| Ford | F | 0.059216 |
| AT&T | T | 0.058031 |
| Altria Group Inc | MO | 0.053335 |
| Verizon | VZ | 0.046601 |
| IBM | IBM | 0.044577 |
| Philip Morris International Inc. | PM | 0.041116 |
| Exxon Mobil | XOM | 0.040547 |
| General Motors | GM | 0.040373 |
| QUALCOMM Incorporated | QCOM | 0.038955 |
| AbbVie Inc. | ABBV | 0.038200 |
| Chevron | CVX | 0.037700 |
| Procter & Gamble | PG | 0.035256 |
| Pfizer | PFE | 0.035204 |
| Coca-Cola | KO | 0.034127 |
| Schlumberger NV | SLB | 0.033750 |
| PepsiCo | PEP | 0.032807 |
| United Parcel Service Inc. Class B | UPS | 0.032177 |
| Broadcom Limited | AVGO | 0.031839 |
| Gilead Sciences Inc. | GILD | 0.031475 |
| Merck & Company | MRK | 0.030508 |
| Cisco | CSCO | 0.030023 |
| Wells Fargo & Company | WFC | 0.028919 |
Отпочковавшаяся от Philip Morris Companies, Altria Group является одной из крупнейших табачных компаний в мире. В 2018-2019 годах испытывала определенное давление на прибыль из-за развития идей ЗОЖ и спада интереса к табаку, но изобретение «экологических» способов курения поспособствовали возврату ее в число лидеров «табачников».
Компания выплачивает дивиденды каждый квартал и старается регулярно их увеличивать. Последнее увеличение до 0,86 доллара состоялось буквально в сентябре 2020 года. Как будет в 2021 году – неясно, но явно не ниже текущего уровня. Купив акцию Altria Group по 39,94 доллара, можно рассчитывать на дивдоходность в районе 8,61-8,8% годовых. Если, конечно, вы готовы вкладываться в так называемые «акции греха» =)
Brandywine Realty Trust (BDN)
Форвардная дивидендная доходность: 6.50%
Коэффициент выплат: 43,84%
Цена: $11.69
Рыночная капитализация: 2,0 миллиарда долларов
Общая доходность за 1 год: -20,2%
Brandywine Realty Trust — это инвестиционный фонд недвижимости, который владеет, управляет, арендует, приобретает и развивает городскую, центральную и пригородную офисную недвижимость в основном на Восточном побережье США и в Техасе. Его услуги включают управление активами, девелопмент и строительство, инвестиции, маркетинг и лизинг, а также управление недвижимостью. 8 декабря совет директоров объявил о выплате ежеквартальных денежных дивидендов в размере 0,19 доллара на одну обыкновенную акцию и единицу ОП с 20 января 2021 года. Ежеквартальный дивиденд эквивалентен годовой ставке в размере 0,76 долл.
Johnson & Johnson (JNJ)
Размер дивидендов: $1.01
Дивидендная доходность: 2,47%
Рекордно быструю прибыль получили инвесторы, закупившие акции J&J до пандемии, но и у новых игроков еще есть время сесть в этот поезд. Компания, основанная в 1886 году, владеет более 250 дочерних компаний по производству лекарств, санитарно-гигиенических препаратов и медицинского оборудования. Это безопасный вариант для инвестирования: что бы ни случилось с экономикой в США, международная прибыль от медицинской сферы и товаров личной гигиены будет расти. J&J, как компания, ориентированная на акционеров, повышает сумму дивидендных выплат каждый год без пропусков. Различаются только суммы увеличения дивидендов – а они зависят от коммерческого роста.
Во второй четверти 2021 акции Johnson & Johnson эксперты рекомендовали как лучшего кандидата на быстрый прирост. В 2021 надежды на повышение дохода от акций медицинского гиганта связывают с производством вакцины от COVID-19. Вне зависимости от исходов года, уже сейчас понятно, что J&J остается в списке лучших «голубых фишек» США: какой бы ни была ситуация в стране, компания ежегодно наращивает не менее 5% дохода.
Крупнейшая телекоммуникационная компания США, владелец таких телестудий, как HBO, Turner и Warner Bros (и таких сверхпопулярных сериалов, как «Друзья» и «Игра престолов»). При этом, как ни странно, большую часть прибыли AT&T генерируют госзаказы: компания разрабатывает различные решения и обеспечивает связь для оборонки, ФБР и прочих силовых ведомств США, а также НАСА. Еще один плюс AT&T – она собирается развертывать вышки 5G, что обеспечит ей лидерство и в этой сфере.
AT&T платит дивиденды ежеквартально, старательно увеличивая их каждый год на 1 цент. Сейчас размер дивидендов составляет 52 цента на акцию, что при цене акции в 28,32 доллара дает дивдоходность 7,34%. Это делает AT&T одной из самых доходных дивидендных акций США.
Какие отрасли дивидендных аристократов США самые доходные
Рассмотрим какая доходность получается по отраслям. Так максимальные выплаты осуществляет сектор коммунальных услуг, энергетики и недвижимости. Такие сектора как IT, промышленность и сырье – большую часть полученных средств реинвестируют в производство и развитие.
| Название | Средняя доходность |
| Коммунальные услуги | 5,4% |
| Энергетика | 4,5% |
| Недвижимость | 3,1% |
| Здравоохранение | 2,7% |
| Коммунальные услуги | 2,6% |
| Финансы | 2,6% |
| Потребительские товары 1-й необходимости | 2,4% |
| Потребительские товары 2-й необходимости | 2,3% |
| IT | 2,1% |
| Промышленность | 1,9% |
| Сырьевой сектор | 1,8% |
Советы начинающему инвестору
Прошлая доходность не гарантирует ничего – главное правило любого инвестора. Даже если компания в США платит большие дивиденды на протяжении 5 лет, то нет 100 % вероятности выплат в следующем году. Экономический кризис, падение продаж, корпоративные риски, неудачный новый продукт – все это способно перечеркнуть первоначальные прогнозы и привести к убыткам.
Самый простой способ освоить инвестиции в дивидендные акции США – покупка в пропорции 80/20. Большую часть в портфеле должны занимать «голубые фишки», а остальные ресурсы можно распределить между высокорискованными эмитентами. Даже в ущерб максимальной доходности. Первое время нужно продержаться, обрести уверенность в себе, наработать необходимый опыт.
График ближайших выплат дивидендов Сбербанка в 2023 году
Сбербанк выплачивает их один раз в год. В 2022 году ситуация с дивидендами очевидна — выплачены они не будут. Что ждет инвесторов в 2023 году? Аналитики склоняются к выводу, что выплаты в наступающем году будут. По словам заместителя министра финансов Алексей Моисеева — в бюджет на 2023 год заложены дивиденды от госбанков.
В обычное время, когда нет форс-мажорных обстоятельств график выплат выглядит следующим образом. Каким будет их размер сказать крайне сложно. Если выбирать базовый сценарий, банк выплатит дивиденды по размеру прибыли 2021 года — 27.6 на одну акцию.
Само руководство Сбера указывает, что финансовая организация постепенно возвращается на докризисный уровень прибыли. Это означает, что в 2024 году объем прибыли сравняется с 2021 годом.
Если рассматривать оптимистичный сценарий — в 2022 году Сбер получит прибыль и тогда инвесторы смогут рассчитывать на дивиденды в размере 30-35 рублей на акцию.
| Дата объявления дивиденда | Дата закрытия реестра | Год учета | Размер выплат (на одну акцию)/общий (млрд руб) |
|---|---|---|---|
| — | —
Собрание акционеров Сбера 29.06 приняло решение не выплачивать дивиденды |
2021 | |
| 19.03.2021 | 12.05.2021 | 2020 | 18.7/422,38 |
| 18.03.2020 | 05.10.2020 | 2019 | 18.7/422,38 |
| 16.04.2019 | 13.06.2019 | 2018 | 16/361,39 |
| 18.04.2018 | 26.06.2018 | 2017 | 12/271,04 |
| 20.04.2017 | 14.06.2017 | 2016 | 6/135,52 |
Мы можем видеть, что между объявлением дивиденда и закрытием реестра обычно проходит два месяца. Конечно, то правило не строгое. Например, исключением стал 2020 год, когда дата была изменена из-за пандемии. Тогда же было решено отказаться от выплаты промежуточных дивидендов, чтобы не подвергать компанию дополнительному кризису.